公允價值會計（FairValueAccounting）是指以市場價值或未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值作為資產(chǎn)和負(fù)債的主要計量屬性的會計模式，其核心是公允價值的確定。公允價值會計的產(chǎn)生首先是會計計量理論發(fā)展的必然結(jié)果。
一、公允價值會計產(chǎn)生的理論基礎(chǔ)
（一）會計目標(biāo)的變遷
會計計量模式的選擇，最終服務(wù)于會計目標(biāo)。多年來，會計目標(biāo)一直是各國會計學(xué)界研究的焦點，其中，以美國的研究最為突出。美國會計界在20世紀(jì)70、80年代形成了兩個代表性的會計目標(biāo)流派，受托責(zé)任學(xué)派和決策有用學(xué)派。
就受托責(zé)任學(xué)派講，受托責(zé)任之所以存在，其根本原因在于資源的所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)的分離。而與之相應(yīng)的決策有用學(xué)派的理論不僅要求兩權(quán)的分離，更重要的是，還要求社會資源的分配是通過資本市場進(jìn)行的，也就是說，資源的委托與受托關(guān)系是通過資本市場建立起來的，其涉及的利益主體更趨于多元化。可以說，它們并不是兩個完全對立的學(xué)派。從根本上說，兩者都強調(diào)會計要為所有者的委托負(fù)責(zé)，只是在具體內(nèi)容上各有側(cè)重。受托責(zé)任學(xué)派更加強調(diào)受托人的經(jīng)管責(zé)任，將重點放在受托人與委托人的關(guān)系上；而決策有用學(xué)派則強調(diào)會計信息對企業(yè)以外的各利益主體的重要性，即會計信息要為其決策提供依據(jù)。
由于現(xiàn)實的會計工作多以如實反映經(jīng)營者的受托責(zé)任為目標(biāo)，歷史成本便成為會計計量的主導(dǎo)模式。但是，自上世紀(jì)80年代以來，美國2000多家金融機構(gòu)因從事金融工具交易而陷入財務(wù)困境，但建立在歷史成本模式上的財務(wù)報告在這些金融機構(gòu)陷入財務(wù)危機之前，往往還顯示“良好”的金融業(yè)績和“健康”的財務(wù)狀況。究其原因，因為在現(xiàn)有的會計理論中，會計計量是建立在歷史成本基礎(chǔ)之上的，歷史成本是資產(chǎn)實際發(fā)生的成本，反映了資產(chǎn)或負(fù)債在實際交易中的歷史記錄，是以反映受托責(zé)任為會計目標(biāo)的。按照歷史成本計量時，只能反映己發(fā)生的成本，而不是未來可能發(fā)生的成本。然而，在計量衍生金融工具時，由于其初始投資很少或者為零，且在未來結(jié)算，其簽約時的初始投資（歷史成本）并不能反映其價值和風(fēng)險情況。并且在持有期間，由于其價格的波動較大，歷史成本難以追蹤市場價值的變動情況，使相關(guān)性和可靠性受到很大影響。此后，人們開始更加關(guān)注如何使會計計量能夠為投資者、債權(quán)人以及其他會計信息的使用者提供對其投資、信貸等活動更為有用的信息，會計目標(biāo)開始更多地傾向于決策有用觀。會計目標(biāo)的這種轉(zhuǎn)變，是公允價值這一計量模式產(chǎn)生的重要前提條件。
（二）會計計量理論兩大部分的變遷
從表現(xiàn)形式上看，會計計量主要包括兩大部分：資產(chǎn)計價（assetscaluation）和收益決定（incomedetermination）。會計計量兩大部分在現(xiàn)實經(jīng)濟環(huán)境中的不斷發(fā)展完善，也是公允價值會計產(chǎn)生的重要原因。
20世紀(jì)50年代以前，人們普遍傾向于從成本的角度理解、界定資產(chǎn)，因而當(dāng)時資產(chǎn)一般都是指企業(yè)通過實際交換行為所取得的實際資產(chǎn)，或是通過一定簿記規(guī)則形成的賬戶借方余額（CAP，1953）。但隨著各個不同學(xué)科的相互滲透，會計學(xué)界在此后的理論研究中，也開始逐漸接受經(jīng)濟學(xué)中關(guān)于資產(chǎn)的概念。這體現(xiàn)在美國會計學(xué)會（AAA）在1957年的一份報告中，該報告指出：“資產(chǎn)是一個特定個體從事經(jīng)營所需的經(jīng)濟資源，是可用于未來經(jīng)營的服務(wù)潛力總量。”該定義強調(diào)了資產(chǎn)的價值，而不是企業(yè)為取得該資產(chǎn)所實際耗費的支出。但是，該定義只重視資產(chǎn)的存量特征，卻忽視了企業(yè)擁有資產(chǎn)的目的，即為企業(yè)帶來經(jīng)濟利益。于是，到了80年代，美國會計準(zhǔn)則委員會則把資產(chǎn)定義為“因過去的交易或事項而由某一特定主體所擁有或控制的可能的未來經(jīng)濟利益。”根據(jù)這一定義，資產(chǎn)計價應(yīng)選擇最能反映資產(chǎn)給企業(yè)帶來的“未來經(jīng)濟利益”的計量屬性。因此，理想的計量屬性應(yīng)當(dāng)是該資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值。這一變化不僅影響到整個資產(chǎn)計價模式的選擇，而且為公允價值在資產(chǎn)計價上的應(yīng)用提供了理論依據(jù)。
